3. Säule oder Vorsorge-gebundenes Sparen: Es lohnt sich, für die Rente zu sparen. Foto: Shutterstock

Ich, 56, habe ein kleineres Erbe mit knapp 100’000 Franken angetreten und möchte einen grösseren Teil im Hinblick auf meine Altersvorsorge konservativ in einen Fonds, ein 3. Säule oder Ähnliches anlegen. Darf ich Sie um Ihren Rat bitten? R. B.

Ihre Zielsetzung, dass Sie das Erbe nutzen möchten, um Ihre Altersvorsorge zu stärken, erachte ich als sinnvoll. Wenn Sie berufstätig sind, können Sie damit ein Konto im Rahmen der steuerbegünstigten Säule 3a eröffnen oder den Maximalbetrag für Angestellte von 6768 Franken auf ein bestehendes Konto überweisen. Allerdings würde ich dann das Kapital nicht einfach auf dem Konto liegen lassen, sondern den Betrag in spezielle 3.-Säule-Wertschriftenfonds investieren.

Da Sie erst in acht Jahren das AHV-Alter erreichen, haben Sie einen Anlagehorizont, der es erlaubt, dass Sie auch einen Fonds mit einem je nach Ihrer Risikofähigkeit höheren Aktienanteil wählen können. Sehr konservative Fonds haben zwar weniger Schwankungen, dafür sind aber die Ertragsmöglichkeiten deutlich geringer. Bei der 3. Säule profitieren Sie vom Steuerspareffekt, da Sie den einbezahlten Betrag von den Steuern abziehen können. Über die 3. Säule hinaus würde ich auch prüfen, ob Sie freiwillige Einzahlungen in Ihre Pensionskasse leisten können.

Ob das möglich ist, können Sie bei Ihrer Pensionskasse abklären. Auch da können Sie den in die PK eingebrachten Betrag von den Steuern abziehen, was Ihre Steuerrechnung erheblich entlastet. Eine freiwillige Einzahlung macht allerdings nur Sinn, wenn Ihre Kasse über einen robusten Deckungsgrad verfügt. Wenn eine Kasse in schlechter Verfassung ist, sollte man nicht zusätzliches Geld dort einbringen.

Unabhängig von der Pensionskasse können Sie das Kapital natürlich auch direkt bei Ihrer Bank investieren. Auch da würde ich Anlagefonds wählen, die über einen höheren Aktienanteil verfügen. Sie müssen sich aber bewusst sein, dass Sie dabei mit höheren Schwankungen und allenfalls mit Buchverlusten rechnen müssen. Darum ist es wichtig, dass Sie sich Gedanken über Ihre persönliche Risikofähigkeit machen und das Geld bewusst für mehrere Jahre investieren. Lassen Sie sich von Ihrer Bank einen Vorschlag für konkrete Fonds ausarbeiten, der dem von Ihnen festgelegten Risikoprofil entspricht.

Wenn Sie zusätzlich möglichst auch noch Gebühren sparen möchten, könnten Sie auf passiv geführte Fonds setzen: Diese sind an einen Index gekoppelt und bieten trotz günstiger Gebühren eine breite Diversifikation. Entsprechende Indexfonds gibt es übrigens ebenfalls für die 3. Säule. In der Regel sind diese Fonds auch nicht schlechter als aktiv geführte Fonds. Weil aber weniger Gebühren belastet werden, fahren Sie mit solchen Vehikeln oft besser.